НУЖНЫ ОТВЕТЫ НА ВОПРОСЫ К ТЕКСТУ ! Симпатичный молодой человек и эффектная, стильно одетая блондинка сидели за столиком в ресторане и оживлённо беседовали.Тема их разговора была абсолютно нересторанной. Если бы кто-топрислушался к этому разговору, он бы очень удивился: Вадим и Полина спорили, куда лучше вложить деньги.Вадим работает в дилерском автосалоне. Он с детства увлекаетсяавтомобилями, отлично в них разбирается. Все его друзья так илииначе связаны с машинами. Например, Вася , у него есть своя маленькая фирма. Когда-то Вася поочень выгодной цене купил три грузовика, а теперь решилприобрести ещё один и пригласил Вадима поучаствовать в бизнесе. Златые горы не обещает, но рисует заманчивые перспективы —30 %годового дохода.Полина работает в банке. Её внешность обманчива: белокурая головка очень хорошо разбирается не только в модной одежде, нои в финансовых инструментах. Полина получила прекрасноеобразование, дослужилась до заместителя отделения банка исталазадумываться об инвестициях части дохода в фондовыйрынок.Доход, о котором говорили молодые люди, является ихобщимдоходом. Они поженились недавно. С жильём проблем нет, детей они пока не планируют. На повестку дня встал вопрос инвестиций. Вложения в депозит они всерьёз не рассматривают. Обапонимают, что с учётом инфляции это не лучший вариант длядолго вложений.Вадим хочет найти понятный и надёжный источник дохода. Участие в покупке грузовика кажется ему именно таким вложенная.Со слов своего друга Васи он знает, что каждая машина приносит60000рублей в месяц чистого дохода (при этом налоги, зарплата водителей, техобслуживание уже учтены). На покупку грузови-ка требуется 800 000рублей. Половину этой суммы Вася предложилвнести Вадиму. Деньги понадобятся через четыре месяца,но ответ Васе нужно дать завтра. Поэтому Вадим взял салфеткуи набросал наней:100 000—Полина + Вадим, накопления за4 месяца, 75 000 —в долг у родителей Полины,75 000 —в долг у родителей Вадима,100 000 —в долг у друзей,50000 —в долг у коллег наработе, Итого: 400 000 рублей.Полина взяла ручку и перечеркнула все позиции, в которых было слово «долг». Она считает, что инвестировать на заёмные средства ни в коем случае нельзя. Кроме того, если все деньги вложить в один грузовик (точнее, в его половину на условиях Василия), то все вложения окажутся в одном месте. И тогда они пропадут все сразу, если вдруг бизнес не пойдёт или с машиной что-нибудь случится. Долг отдавать будет не с чего. Родители, может быть, ещё простят. Авот друзей точно можно потерять.Вадиму не хотелось соглашаться с этими доводами. К тому же ондоверяет Васе как самому себе. Они дружат много лет, не ваз выручали друг друга деньгами. Никакого риска в Васином бизнесе Вадим не видит. А погоню за разными «акциями-облигациями» считает виртуальными играми и безответственным риском.Для Полины сфера фондовых операций не является такой абстрактнойи пугающей. Онавидит несомненные преимущества в регулярныхнебольших инвестициях по сравнению с вбухиванием денег в старый грузовик. Поэтому правильным она считает вложения в индексный ПИФ акций. Да, он не даёт стабильного высокого дохода, но, как показывает почти 20-летняя история российского фондового рынка, индекс с лихвой перекрывает инфляцию. И самое главное, в этом случае средства инвестируются в акции
сразу несколькихпервоклассных компаний. Такими словами, как «диверсификацияпортфеля», она решила Вадима не пугать.Он и так сразу начал возражать против её предложения.Вадим считал, что грузовик —это реальный актив. Грузовик можно продать в случае необходимости и рассчитаться по долгам.А фондовый рынок подвержен сильным колебаниям. Если он упадёт, как это было в 2008-м, то едва ли кто-то сможет вернутьсвои деньги.Вадим не верил, что Полина сможет избежать рисков при вложении денег в ПИФ, ведь она ничего не смыслит ни в бизнесе «Газпрома», ни в акциях Сбербанка или каких-нибудь других компаний. Ему не хотелось обижать Полину, но он твёрдо был уверен,что вкладывать деньги нужно только туда, в чём ты хоть понимаешь.Ресторан уже закрывался, и Вадим с Полиной стали собираться домой. Вопрособ инвестициях остался открытым. Что завтра говоритьВасе, так и не решили.Вопросы к кейсу:
1Какие аргументы Вадима и Полины показались вам наиболее убедительными?
2Приведите дополнительные аргументы в пользу предложения Вадима вложить деньги в бизнес друга и против идеи Полины инвестировать в акции.
3Приведите дополнительные аргументы в поддержку Полины и сделайте критические замечания по предложению Вадима.
4Чья точка зрения вам кажется более разумной? Какие альтернативы для инвестиций можно предложить Полине и Вадиму? Какую стратегию инвестирования вы бы им посоветовали?
1 Какие аргументы Вадима и Полины показались вам наиболее убедительными?
Аргументы Полины кажутся мне более убедительными. Грузовик - не актив, около четверти его стоимости падает после покупки. И Полина права, начинать бизнес или даже инвестировать на кредитные деньги или взяв долг у друзей - не самая разумная затея, потому что бизнес может прогореть, а долг и проценты по нему останутся.
2 Приведите дополнительные аргументы в пользу предложения Вадима вложить деньги в бизнес друга и против идеи Полины инвестировать в акции.
Бизнес, действительно, может получить развитие. Тогда часть получаемой от бизнеса прибыли можно инвестировать в фондовый рынок.
А еще прибыль можно вкладывать в новые грузовики и рекламу, расширяя бизнес и получая больше прибыли.
Плюс 30% годовых прибыли - это невозможная прибыль для инвестиций и фондового рынка. Даже 15-20% прибыль - работа настоящих виртуозов инвестиций.
3 Приведите дополнительные аргументы в поддержку Полины и сделайте критические замечания по предложению Вадима.
Грузоперевозки могут быть не самым эффективным вложением, поскольку цена на топливо и авто растет, а количество платных дорог также увеличивается. Плюс мы живем в условиях пандемии и любому бизнесу лучше иметь цифровое присутствие - это также требует дополнительных расходов.
Нужно рассчитать, через какое время грузовик окупится. Так можно сравнить, какую прибыль принесут деньги в инвестициях или в виде грузовика.
Участие в бизнесе на основе дружеского доверия - не лучше, чем вкладывать деньги в «виртуальные игры».
4 Чья точка зрения вам кажется более разумной? Какие альтернативы для инвестиций можно предложить Полине и Вадиму? Какую стратегию инвестирования вы бы им посоветовали?
Точка зрения Полины кажется мне более разумной. Если сумма достаточная (но зачем тогда брать деньги в долг) можно приобрести недвижимость в России или зарубежом. Еще можно положить деньги на вклад и тогда инфляция не съест накопленное. Я бы посоветовала диверсифицировать инвестиции: на часть купить облигации, на другую часть - акции разных стран и разных отраслей.